Bimonetarismo: creció fuerte el pago en dólares con tarjeta de débito, según el BCRA

El sistema de pagos minoristas continuó mostrando en los últimos meses una marcada expansión y mayor digitalización, con un dato que sobresale en el último informe del Banco Central (BCRA): el crecimiento sostenido de las compras en dólares con tarjeta de débito, algo que el Gobierno habilitó a principios de año para impulsar el bimonetarismo. Principalmente, se dio a través del canal de comercio electrónico.

El relevamiento oficial analiza el estado y la evolución de los medios de pago, con información correspondiente a noviembre de 2025 -y a octubre para algunos segmentos- y confirma cambios relevantes en los hábitos de consumo y en la operatoria financiera cotidiana.

Según precisó el BCRA, "el mes de análisis es noviembre de 2025, excepto para extracciones, tarjetas de crédito, tarjetas de débito y tarjetas de transporte, cuya información corresponde a octubre de 2025 (último dato disponible)", mientras que los datos de tarjetas prepagas refieren a septiembre.

Transferencias: fuerte avance de los envíos en pesos

En noviembre, los envíos de dinero en pesos mediante transferencias inmediatas "push" registraron un crecimiento interanual del 20,3% en cantidades. En total, se contabilizaron 666,3 millones de transacciones por $70,1 billones, lo que implicó incrementos del 20,3% en cantidades y del 18,2% en montos reales frente al mismo mes del año anterior. Además, el 73% de las operaciones tuvo como origen y/o destino una CVU, lo que refleja el peso creciente de las billeteras digitales.

En moneda extranjera, en tanto, se realizaron 1,8 millones de operaciones, con una suba interanual del 2,7%, por un total de u$s2.638,8 millones, aunque con una caída del 14,2% interanual en moneda de origen.

Por el lado de los ingresos de dinero en pesos ("pull"), se concretaron 39,2 millones de transferencias por $3,5 billones, lo que representó una baja del 3,4% en cantidades, pero un aumento del 10,2% en montos reales en términos interanuales.

Pagos con QR: interoperabilidad en expansión

Los pagos con transferencia (PCT) interoperables mediante QR totalizaron 76,9 millones de operaciones en pesos, con un crecimiento del 29,1% interanual, por $1,6 billones, lo que significó un avance del 37% en términos reales.

El informe detalla que el 98,4% de los PCT se inició con códigos QR, equivalente a 75,8 millones de pagos (+35,9% i.a.) por $1,6 billones (+45,8% i.a. en términos reales). Del total, el 52,6% fue realizado desde cuentas a la vista (CBU) y el 47,4% desde cuentas de pago (CVU). En el caso de los comercios, el 57,8% de las acreditaciones se efectuó en cuentas de pago y el **42,2% en cuentas a la vista.

Actualmente, se encuentran registradas ante el BCRA 84 billeteras digitales interoperables y 61 aceptadores de PCT. Las operaciones iniciadas con claves aleatorias o tokens representaron apenas el 1,6%, con 1,2 millones de pagos, una caída del 68,7% interanual, por $38,5 mil millones (-59,9% en términos reales).

Cuentas de pago y fondos comunes: peso aún acotado

En octubre, sobre un total de 61,7 millones de cuentas de pago, 14,6 millones tuvieron saldo, por un total de $0,6 billones. A su vez, los saldos invertidos en fondos comunes de inversión de dinero alcanzaron los $5,6 billones. En conjunto, ambos conceptos representaron el 6,3% del total de los depósitos en pesos del sector privado. En paralelo, el Registro de Proveedores de Servicios de Pago cuenta actualmente con 205 PSPCP.

Durante noviembre se realizaron 11,3 millones de débitos directos, con una caída del 6,8% interanual, por $1,7 billones (-1,9% i.a. en términos reales). La tasa de efectividad se ubicó en 45,1%.

En cuanto a los cheques, se compensaron 4,7 millones de documentos (físicos y electrónicos) por $18,6 billones. El ECHEQ explicó el 60,1% de las cantidades (2,8 millones de cheques electrónicos) y el 82,5% de los montos, equivalente a $15,3 billones. Los rechazos por "sin fondos suficientes" representaron el 2,2% en cantidades y el 1,7% en montos sobre el total compensado.

Tarjetas: el crédito supera al débito y crecen las compras en dólares

Uno de los puntos más destacados del informe es la evolución de las tarjetas, donde el uso del crédito volvió a superar al débito. En octubre, las tarjetas de débito registraron 177 millones de transacciones por $4,7 billones, con caídas del 13,3% interanual tanto en cantidades como en montos reales.

Sin embargo, en moneda extranjera se observó una dinámica distinta: en octubre se realizaron 10,3 mil transacciones en dólares por u$s6,4 millones, de las cuales el 99% se cursó vía e-commerce.

Como resultado, en el acumulado entre febrero (inicio de la operatoria) y octubre de 2025, se contabilizaron 44.810 operaciones en dólares, por un total de u$s31,4 millones, lo que confirma un avance sostenido de este medio de pago para consumos en el exterior o dolarizados.

La evolución de pagos en dólares con tarjeta de débito, según el BCRA

En el caso de las tarjetas de crédito, se registraron subas interanuales del 7,4% en cantidades y del 1,8% en montos reales, con 188,9 millones de pagos por $10 billones. Los principales canales fueron POS y QR, que concentraron el 39,2%, seguidos por e-commerce (37%) y débito automático (14,2%). El QR interoperable explicó el 4,7% del total de las operaciones con crédito, mientras que la modalidad en un pago representó el 90,7% de las cantidades y el 73,8% de los montos.

Transporte, facturas y extracciones

En transporte, en octubre se realizaron 385,5 millones de viajes con tarjeta SUBE, con una baja del 3,7% interanual, por $0,17 billones, aunque con un crecimiento real del 2,3%. En noviembre, los viajes pagos con QR sumaron 19,1 millones, por $19,1 mil millones.

Respecto de la Factura Electrónica MiPyME, el 85,7% de las operaciones se efectuó en pesos, con 73,6 mil facturas ingresadas al sistema de circulación abierta, por $1,4 billones.

Finalmente, en materia de extracciones, el 89% se realizó a través de cajeros automáticos. En octubre se registraron 49,8 millones de extracciones en los 17.507 ATM disponibles, por $4,1 billones, con un promedio de 2.846 extracciones por cajero y un monto medio de $81,6 mil. A esto se sumaron 3,7 millones de extracciones extrabancarias con tarjeta de débito por $0,2 billones (promedio de $60,4 mil) y 2,2 millones desde cuentas de pago intra PSPCP por $0,1 billones, con un promedio de $55,7 mil.