Se esfuman las súper tasas de las billeteras virtuales: cuáles pagan más ahora por tus pesos

La guerra por captar pesos perdió temperatura y es que, después de varios meses en los que las cuentas remuneradas y las billeteras virtuales funcionaron como una alternativa muy competitiva para dejar el dinero líquido, el mapa cambió. Las tasas volvieron a bajar, el rendimiento general se acomodó un escalón por debajo y el diferencial entre los principales jugadores empezó a achicarse.

Entre las opciones de rendimiento garantizado, aquellas que cuentan con cuenta remunerada, el liderazgo sigue en manos de Carrefour Banco, que hoy paga 27% TNA, por encima de Fiwind y Ualá y de Naranja X, todas con un rendimientos del 23%. Pero esa foto, por sí sola, dice menos de lo que parece ya que, detrás del porcentaje aparece una segunda variable que ningún ahorrista puede pasar por alto: los límites de remuneración, las condiciones y la diferencia entre tasa fija y rendimiento variable.

Carrefour Banco se mantiene líder

Dentro del segmento de cuentas remuneradas y billeteras con tasa fija garantizada, Carrefour Banco continúa al frente con 27% TNA. La entidad informa que permite ingresar hasta $4.228.800 por mes y figura sin límite de saldo remunerado, un dato que le da una ventaja operativa frente a otras alternativas que sí trabajan con techos más estrictos.

Detrás aparece Fiwind, con 23% TNA y un límite de $750.000,

Se trata de un fuerte recorte de tasas: hace un mes, estas dos billeteras ofrecían una rentabilidad de 32% por los pesos en cuenta. 

En tanto, Ualá está pagando un 23%, aunque con un tope de $1 millón, al igual que Naranja X, con 23% TNA y el mismo límite de $1 millón.

Más allá de esto, cabe remarcar como plataformas intentan sostener tasas relativamente competitivas, pero a cambio de requisitos previos. El caso más visible es el de Ualá.

Con Ualá Plus 2, la remuneración sube a 29% TNA, aunque exige haber acumulado $500.000 entre inversiones, consumos con tarjeta y cobros con Ualá Bis para acceder a esa tasa el mes siguiente. En Ualá Plus 1, la tasa es de 26% TNA, con una condición algo más baja de $250.000 en ese mismo combo de uso.

Es decir, quien sólo quiera dejar pesos estacionados encuentra una realidad distinta a la que ve quien además utiliza la app como ecosistema financiero integral. En ese terreno, Ualá está dejando atrás la lógica de "tasa universal" para pasar a una estructura en la que se premia la vinculación y el uso.

Hay otros casos que refuerzan esa tendencia como Banco Nación, que ofrece 20% TNA en cuenta remunerada, pero sólo para clientes que perciban haberes a través del BNA, con un límite de $2 millones. Supervielle, en tanto, marca 19,20% y restringe el acceso a clientes Plan Sueldo, mientras que Cresium muestra 22,36%, aunque sólo para personas jurídicas.

Billeteras con fondos money market

Si el ahorrista decide salir del rendimiento garantizado y pasar al universo de fondos comunes de inversión money market, disponible en el resto de las billeteras virtuales, el escenario también muestra una baja de tasas, aunque con una tabla bastante competitiva y cambiante.

En el segmento de riesgo muy bajo, el ranking se ubica 

• Prex con 22,72% TNA
• Adcap con 22,24%
• Toronto Ahorro con 22,09%
• Supervielle con 21,96%.
• Personal Pay con 21,96%
• ICBC con 21,54%
• Balanz con 21,51%
• Mercado Pago con 21,17%.
• IEB+ con 21,06%
• Lemon con 20,87%
• Santander con 20,77%
• Galicia -Fima- con 20,35%
• Macro con 20,17%.
• Claro Pay con 19,97%
• Fiwind con 19,92%
• LB Finanzas y AstroPay, ambos con 19,27%
• Cocos Ahorro con 18,45%.

Y es que, aun dentro del money market, donde la diferencia entre fondos suele medirse en décimas, hoy hay una brecha visible entre quienes siguen defendiendo tasa por encima del 22% y quienes ya quedaron claramente por debajo del 20%.

La liquidez pierde premio

Más allá del ranking, el verdadero debate es qué está comprando el usuario cuando deja pesos en una billetera o en una cuenta remunerada. En la mayoría de los casos, está comprando liquidez inmediata, facilidad de uso y la posibilidad de que el dinero no quede completamente inmóvil mientras espera un pago, una transferencia o una decisión de inversión.

Eso explica por qué, incluso con tasas más bajas, estos productos siguen siendo relevantes. La billetera virtual no compite sólo contra otra app, también compite contra la cuenta a la vista tradicional, donde el rendimiento es cero, y contra el plazo fijo, que paga más en algunos casos, pero obliga a inmovilizar el capital durante 30 días.

El problema es que, en un contexto de tasas descendentes, el atractivo de las billeteras deja de estar exclusivamente en el rendimiento. A partir de ahora, la pelea se corre hacia la experiencia, límites, ecosistema y facilidad para mover fondos.

Por eso Carrefour Banco logra sostener el liderazgo en esta foto ya que no sólo muestra la mejor TNA garantizada del ranking general abierto, sino que además evita el corset de límites bajos que sí aparecen en otras apps. En el otro extremo, varias fintech conocidas conservan volumen y capilaridad.

Los plazos fijos siguen dando una referencia

Como dato complementario, el mercado de plazos fijos tradicionales también ayuda a poner en contexto la baja de tasas de las billeteras virtuales. Entre los diez bancos con mayor volumen de depósitos, las tasas para clientes a 30 días muestran a

• Banco Provincia en 25%
• Macro en 24%
• Banco Nación y BBVA en 23%
• ICBC en 23,15%
• Santander y Credicoop en 22%
• Galicia y Banco Ciudad en 21%

Varias billeteras y cuentas remuneradas ya están pagando en línea con los bancos grandes, e incluso algunas los superan, pero sin exigir inmovilización y ese es el principal argumento que todavía sostiene a las apps financieras.

Ahora bien, fuera del grupo de grandes bancos aparecen entidades que ofrecen tasas sensiblemente más elevadas en plazo fijo. Entre los casos relevados figuran:

• Banco CMF, Banco del Sol, Banco Meridian, VOII, Crédito Regional y Reba, todos con niveles de hasta 30% TNA
• Banco Bica llega a 28% y varias entidades regionales se mueven entre 25% y 29%.

Con esa foto sobre la mesa, el ranking actual deja una certeza incómoda para el ecosistema fintech, en donde, las tasas bajaron en toda la plaza, la distancia entre jugadores se achicó y el liderazgo ya no es tan evidente para Carrefour Banco.