Los bonos soberanos están en baja: rumores de una estafa Ponzi marcaron la agenda de la City
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El Banco Central (BCRA) no realizó compras ni ventas significativas en el mercado de cambios este martes. Tras los u$s5 millones que embolsó en la primera ronda del año, apenas adquirió u$s1 millón en esta segunda jornada, en un contexto de volúmenes elevados de operación en esa plaza.
Pero el dato más destacado de la jornada de hoy es, sin dudas, el comportamiento de los bonos soberanos en dólares, que tras varios días al alza, este martes bajaron entre el 1% y el 1,5% por fuertes ventas.
¿Por qué bajaron los bonos en dólares?
Varias voces del mercado señalan que era un comportamiento esperado, pero digno de destacar porque refleja algunos fenómenos que se dan por estos días en la City relacionados con la conducta tributaria de los argentinos y la política.
"Las subas de fin de año fueron ocasionadas en gran parte debido a que muchos inversores compraron para pagar menos por el Impuesto de Bienes Personales dado que esos instrumentos están exentos de ese tributo. Entonces, trajeron dólares del exterior e invirtieron en esos activos para ‘sacar la foto de fin de año’ ante la Administración Federal de Ingresos Públicos (AFIP)", describe Leonardo Svirsky, Sales and Trading de BullMarket Brokers.
Así, el analista señala que "ya sacaron la foto" y, ahora, empiezan a desarmar nuevamente esa jugada, lo que presiona los bonos soberanos en dólares a la baja.
No obstante, en el mercado señalan que esta situación puede responder también a que se anunció que el Gobierno va a hacer una presentación pública de la propuesta que elaboró para el acuerdo con el Fondo Monetario Internacional (FMI) pero la oposición anticipó este martes que no estaría en la reunión, lo que desalienta la expectativa de llegar a un acuerdo pronto (aunque en las últimas horas se abrió una nueva posibilidad de que finalmente asistan).
"A la variable del impuesto de Bienes Personales se suma el hecho de que había algo de perspectiva positiva respecto del acuerdo con el Fondo Monetario Internacional (FMI), que hacía que subieran los bonos, pero, por estos días, el mercado ve una cierta falta de definición al respecto y considera que no hay una decisión política de cerrar y eso hace que pierda la confianza que se había generado", detalla al respecto el economista Diego Martínez Burzaco, jefe de Estrategia de Inviu.
Así, el analista señala que la presión vendedora sobre los bonos soberanos puede tener también un componente político por estos días. Anticipa que, de aquí en adelante, cómo influya en el desempeño "dependerá exclusivamente de las señales positivas y concretas que se den en función de las negociaciones con el FMI" y asegura que esto estará en línea directa con los avances que se den en el armado de un programa económico que dé señales de estabilización de la macroeconomía.
Así, ambos analistas coinciden en señalar que, más allá del componente tributario que se venía mencionando en el último tiempo como un elemento que estaba presionando al alza los bonos soberanos en dólares, el componente político y de decisión económica en lo que respecta a la negociación de la deuda con el FMI son elementos centrales para los inversionistas por estos días.
Una denuncia de estafa
Por otro lado, la City siguió muy de cerca este martes el caso de la empresa Zoe Capital, que desde hace varios meses vienen denunciando distintas voces en las redes sociales, sobre todo Twitter, como una gran estafa Ponzi para los inversionistas.
Sin embargo, hoy, un hilo de un twittero con muchos seguidores en la City colocó este tema en el ojo de todos. Y es que, según advirtió, "hace unos meses empezaba a sonar el nombre "Zoe" por el ámbito de finanzas twittero", un proyecto liderado por Leonardo Nelson Cositorto y Maximiliano Javier Batista, quienes, de la nada, crearon siete empresas de distintos rubros (construcción, de inversiones, de mascotas, gimnasio y restaurantes de pizza y hamburguesa).
Hace unos meses empezaba a sonar el nombre "Zoe" por el ámbito de finanzas twittero. Hasta yo me asombré de que varios lo estuviesen mencionando y pregunté qué era porque no tenía la menor idea.https://t.co/XwtnO1nvWT
— Osvaldo "Beto" Mendeleiev (@BetoMendeIeiev) January 3, 2022
El autor del hilo menciona que ambas personas tenían una historia crediticia y financiera previa dudosa, que no condeciría con un emprendimiento de esta envergadura.
"Un CEO en el veraz, monotributista categoría A, que ni tenía una prepaga y hasta pidió el IFE en 2020. Raro, pero ahora investiguemos un poco las empresas", plantea el autor del hilo como punto de partida para su análisis.
Lo más preocupante de toda esta historia es que han convocado a miles de personas que han invertido en los activos que ofrecen a través de la Universidad del Trading y de Zoe Capital prometiendo ganancias siderales, que no rinde ningún otro instrumento en el mercado. Y una novedad de hace algunas semanas que llama aún más la atención es que han lanzado una criptomoneda, según dicen respaldada en oro, llamada Zoe Cash, ya que el holding dice tener una pata en la minería también.
Como si esto fuera poco, en el último tiempo, un dato que disparó las alarmas es que el dueño de la empresa anticipó que tenía planes de comprar un ALYC (casa de bolsa) para comenzar a operar con autorización de la Comisión Nacional de Valores (CNV) en el mercado. Aunque el organismo salió rápidamente a desmentir que le fuera a dar la autorización a las empresas en cuestión.
Y, por estos días, muchos de los inversores de Zoe Capital comentan en las redes que están teniendo problemas para cobrar sus ganancias, tal como lo había prometido la empresa. ¿Será el dramático final de una nueva estafa Ponzi en Argentina o se trata todo de un gran malentendido?
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Con suerte, en breve, se irá viendo el desenlace de esta historia que mantiene en vilo a los asesores financieros y a quienes siguen de cerca el mercado del trading local, pero podría ser un problema que en las próximas semanas perjudique a miles de inversores que creyeron en esta propuesta y, hoy, ven en peligro su dinero.