El Gobierno explicó por qué crece la morosidad y apuntó a familias y bancos por el uso del crédito
El aumento de los atrasos en el pago de préstamos y tarjetas encendió las alertas en el sistema financiero. Frente a ese escenario, el Gobierno nacional planteó que el fenómeno responde a un proceso de adaptación luego de varios años con poco acceso al financiamiento.
El portavoz presidencial, Adrián Ravier, sostuvo que parte del problema está vinculado a decisiones de consumo de los hogares, pero también señaló que las entidades bancarias deben ajustar nuevamente sus criterios para evaluar a quiénes les otorgan préstamos.
Adrián Ravier reveló qué pasó con los bancos tras años sin crédito y habló de la morosidad
Según explicó Ravier, durante un largo período la Argentina tuvo un mercado crediticio prácticamente paralizado, lo que generó que los bancos perdieran práctica en el análisis de las solicitudes de financiamiento.
El funcionario indicó que esa falta de actividad hizo que se dejaran de actualizar procesos vinculados al estudio de ingresos, garantías y capacidad real de pago de los clientes. "Cuando una economía recupera el crédito, es normal que aparezca la morosidad", señaló el portavoz presidencial.
En ese sentido, afirmó que el regreso del financiamiento implica también una etapa de aprendizaje para las entidades financieras, que deben volver a desarrollar herramientas para evaluar riesgos.
"Esta Argentina que recupera el crédito también reinicia un proceso de reaprendizaje de cómo se otorgan créditos", añadió Ravier.
La advertencia del Gobierno a las familias sobre el límite para endeudarse
Además del rol de los bancos, el funcionario puso el foco en el comportamiento de los consumidores y remarcó la importancia de analizar la capacidad de pago antes de asumir nuevas obligaciones.
Ravier advirtió que los hogares deben establecer límites claros al momento de endeudarse y evitar comprometer una parte excesiva de sus ingresos.
"Las personas deben saber hasta dónde pueden tomar créditos", sostuvo, al advertir que no se debe "llevar la tarjeta al límite y después quedar apretado".
El portavoz agregó: "Los individuos tenemos que aprender a cuál es el límite que nuestros ingresos nos permite acceder a un crédito y hasta qué cuota podemos pagar".
Qué segmentos están más golpeados por la morosidad
La morosidad en familias argentinas alcanzó un nuevo récord histórico de 12,7% en mayo, según datos de la consultora 1816. Es el 19° mes consecutivo de aumento en este indicador.
El dato surge del análisis de deudas con al menos 90 días de atraso, información que proviene de la Central de Deudores del BCRA (CENDEU). La consultora aclaró que el Banco Central puede actualizar estos números más de una vez, por lo que la cifra definitiva podría modificarse marginalmente.
El deterioro dejó una cifra alarmante: casi 7 millones de personas quedaron excluidas del sistema crediticio. Se trata del 27% de quienes habían tomado préstamos y ahora enfrentan atrasos significativos en sus pagos.
La morosidad se mide en deudas impagas por más de tres meses, un plazo que refleja no solo dificultades pasajeras sino problemas financieros estructurales en los hogares.
El contexto hace más dramático el panorama: a fines de 2024, apenas el 2,5% de los créditos en familias estaban en situación irregular. En menos de seis meses, esa cifra se multiplicó por cinco.
Las líneas de crédito más afectadas son dos: préstamos personales y tarjetas de crédito. Ambas representan los productos más comunes entre las familias argentinas.
El informe de 1816 reveló que 26 de las 30 entidades financieras analizadas registraron aumentos en su morosidad durante mayo. No se trata de un problema aislado en algunos bancos, sino de una tendencia generalizada.
Pero el dato más preocupante está fuera del sistema bancario tradicional. En las entidades no financieras, que concentran el 17% de los créditos a privados, la tasa de morosidad saltó a 32,2%.
Este universo incluye financieras, casas de crédito y comercios que otorgan financiamiento propio. Son justamente estos prestamistas los que atienden a sectores con mayor vulnerabilidad económica o menor acceso al crédito bancario.
Las entidades no financieras tienen requisitos más flexibles que los bancos, pero cobran tasas más altas y enfrentan niveles de incumplimiento mucho mayores, lo que refleja el perfil de riesgo de sus clientes.
La recuperación de los salarios
Por último, Ravier se refirió a la evolución de los ingresos y aseguró que los salarios comenzaron a mostrar una mejora desde marzo, aunque aclaró que ese proceso podría tener interrupciones.
El funcionario reconoció que la recuperación no necesariamente será constante, pero destacó que forma parte de un escenario económico en el que vuelve a expandirse el acceso al financiamiento.
En concreto, el índice de salarios subió 3,7% en el cuarto mes del año, según informó hoy el Indec, mientras que la inflación fue de 2,6%.
La diferencia de 1,1 puntos porcentuales cortó una racha negativa que se extendía desde octubre de 2025. Entre noviembre y febrero, los precios corrieron más rápido que los ingresos. En marzo hubo un empate técnico. Recién en abril los trabajadores volvieron a recuperar poder adquisitivo.
El dato de abril también mostró una mejora respecto de marzo. En el tercer mes del año, los salarios habían crecido 3,4%, mientras que la inflación fue de 3,5%.
La recuperación de abril representa un alivio para los trabajadores después de cuatro meses consecutivos en los que los precios avanzaron más rápido que sus ingresos, erosionando el poder de compra de los hogares.
Qué sectores lideraron la suba salarial
El crecimiento mensual de 3,7% no fue parejo en todos los sectores. El sector privado lideró la mejora, con aumentos de 4,0% en los trabajadores registrados y de 4,7% en los no registrados.
El sector público, en cambio, mostró un incremento más moderado de 2,3%. Esta diferencia implicó que los asalariados privados lograron recuperar más terreno frente al aumento del costo de vida que los estatales.
En el sector privado no registrado, la suba de 4,7% marcó el mayor avance entre las tres categorías. Los trabajadores formales del sector privado quedaron en segundo lugar con 4,0%.
La brecha entre el sector privado y el público muestra que los trabajadores formales de empresas obtuvieron mejores condiciones de negociación salarial que los empleados estatales durante abril.
Qué bancos lideran la refinanciación de deudas de clientes morosos
Los números del Banco Central muestran que entre octubre de 2025 y mayo de 2026 el stock de financiaciones personales refinanciadas prácticamente se duplicó, al pasar de $1,09 billones a $2,47 billones. Es decir, un crecimiento del 127% en apenas siete meses.
Detrás de ese fenómeno aparecen diferencias importantes entre las principales entidades financieras.
El banco que concentra el mayor volumen de refinanciaciones es Galicia, cuyo stock pasó de $472.580 millones a $936.020 millones, con un aumento del 98% entre octubre de 2025 y mayo de este año (último dato oficial disponible).
Sin embargo, cuando se observa el crecimiento relativo, el ranking cambia de manera significativa.
Los datos muestran que:
- BBVA incrementó sus refinanciaciones un 288%, en ese mismo período, pasando de $65.416 millones a $253.869 millones
- Banco Macro registró una suba del 259%, desde $60.539 millones hasta $217.184 millones
- Banco Nación aumentó un 235%, al pasar de $79.809 millones a $267.188 millones
- Banco Santander creció un 146%
- Banco Provincia avanzó un 132%
El dato refleja que prácticamente todo el sistema financiero comenzó a dedicar más recursos a reestructurar deudas de clientes que atraviesan dificultades para sostener el pago de sus préstamos.